La couverture du risque de taux de régimes de retraite à prestations définies: éléments d'analyse

Les régimes de retraite à prestations définies sont souvent caractérisés par un risque de taux significatif. La volatilité des taux d'intérêt se traduit alors mécaniquement par une volatilité du taux de couverture calculé à partir des données de bilan. Nous exposons dans cet article différentes stratégies de couverture et différents outils de simulation, qui permettent d'aider à la mise en place d'une politique de gestion des risques.