Quelle place pour les stress-tests dans l’analyse des risques d’un fonds ?

Créé le

06.02.2012

-

Mis à jour le

14.02.2012

L'importance prise ces dernières années dans l’univers bancaire par les stress-tests conduit les gérants d’actifs à s'interroger sur la pertinence de cet outil pour leur propre activité. S'il apporte des indications dignes d’intérêt, il doit en effet être manié avec précaution.

Christian Jimenez

Président PRMIA France (Professional Risk Managers’ International Association)
Président Diamant Bleu Gestion

Dahlia Marteau

gérante Diamant Bleu Gestion

Dans quelle mesure les stress-tests conduits par les banques peuvent-ils servir de référence aux gestionnaires de fonds ? La problématique posée par cette question est double : les stratégies menées à l’intérieur d’un fonds sont-elles assimilables à celles menées par une banque et peut-on leur appliquer le même calcul de risque ? Comment interpréter ces calculs, notamment à la lumière des résultats des stress-tests des banques définis par l’Autorité ...